Immobilienfinanzierung & Leitzins in der Schweiz: Was Käufer 2025 wissen müssen
Steigende Zinsen, neue Finanzierungsbedingungen und veränderte Immobilienpreise – wie wirkt sich der aktuelle Leitzins der Schweizer Nationalbank (SNB) auf den Immobilienmarkt aus? Wer 2025 eine Immobilie kaufen möchte, sollte die Entwicklungen genau verfolgen. In diesem Blog zeigen wir, wie sich die Finanzierung verändert und welche Strategien für Käufer sinnvoll sind.
1. Der Leitzins in der Schweiz: Entwicklung & Auswirkungen auf Hypotheken
Die Schweizerische Nationalbank (SNB) hat den Leitzins in den letzten Jahren mehrfach angepasst, um die Inflation zu kontrollieren. Nach der Niedrigzinsphase sind die Hypothekenzinsen nun wieder auf einem höheren Niveau.
| Jahr | Leitzins der SNB | Hypothekarzins (Richtwert, 10 Jahre) |
| 2020 | -0.75 % | ~1.0 % |
| 2022 | 0.50 % | ~2.5 % |
| 2024 | 1.75 % | ~3.0 – 3.5 % |
| 2025 (Prognose) | 1.50 – 1.75 % | ~2.8 – 3.2 % |
Folgen für Immobilienkäufer:
📌 Höhere Finanzierungskosten – Hypotheken sind teurer als noch vor wenigen Jahren.
📌 Strengere Kreditvergaben – Banken prüfen Einkommen und Eigenkapital strenger.
📌 Veränderte Kaufpreise – Aufgrund höherer Zinsen sind Immobilienpreise in manchen Regionen stabil oder leicht rückläufig.
2. Welche Finanzierungsoptionen gibt es?
Beim Kauf einer Immobilie in der Schweiz stehen mehrere Finanzierungsmodelle zur Verfügung:
🔹 Festhypothek: Fester Zinssatz für 5–10 Jahre – ideal für Sicherheit bei steigenden Zinsen.
🔹 SARON-Hypothek: Variable Zinsen, die sich am SNB-Leitzins orientieren – günstiger, aber risikoreicher.
🔹 Mischhypothek: Kombination aus Fest- und SARON-Hypothek – Flexibilität und Planungssicherheit.
3. Wie viel Eigenkapital ist nötig?
Die Mindestanforderung für Eigenkapital beträgt in der Schweiz 20 % des Kaufpreises. Je mehr Eigenkapital eingebracht wird, desto günstiger ist die Finanzierung.
📌 Beispielrechnung für eine Immobilie in Thurgau:
| Kaufpreis | Mindest-Eigenkapital (20 %) | Hypothek (80 %) | Monatliche Hypothekarzinskosten (bei 3 %) |
| CHF 800’000 | CHF 160’000 | CHF 640’000 | CHF 1’600 |
| CHF 1 Mio. | CHF 200’000 | CHF 800’000 | CHF 2’000 |
Zusätzlich müssen Käufer die Tragbarkeit beachten: Die jährlichen Hypothekar-, Nebenkosten und Amortisationen sollten maximal 33 % des Bruttoeinkommens betragen.
4. Immobilienmarkt & Finanzierung: Wann ist der beste Kaufzeitpunkt?
Viele Käufer fragen sich: Soll ich 2025 kaufen oder noch warten?
🔹 Kauf lohnt sich, wenn die Immobilie langfristig genutzt wird und Eigenkapital vorhanden ist.
🔹 Warten kann sinnvoll sein, wenn die Zinsen weiter sinken oder Preise in einzelnen Regionen fallen.
🔹 Finanzierung klug wählen: Je nach Zinserwartung kann eine Mischhypothek mit festem und variablem Anteileine gute Wahl sein.
Fazit: Jetzt klug finanzieren und die richtige Strategie wählen
Die Immobilienfinanzierung in der Schweiz ist anspruchsvoller geworden, aber mit der richtigen Strategie bleiben Immobilienkäufe attraktiv. Käufer sollten die Zinsentwicklung verfolgen, verschiedene Finanzierungsmodelle prüfen und sich umfassend beraten lassen.